证券模型(证券交易模型三个组成部分)

资本资产定价模型为Rf +β×RmRfRf为无风险收益率，Rm为市场组合的平均收益率，而上题中给的是RmRf=10%市场组合的风险收益率资本资产定价模型是由美国学者夏普林特尔特里诺和莫辛等人于1964年在资产组合理论和资本市场理论的基础上发展起来的。

资本资产定价模型简称CAPM，是由威廉·夏普约翰·林特纳一起创造发展的，旨在研究证券市场价格如何决定的模型资本资产定价模型假设所有投资者都按马克维茨的资产选择理论进行投资，对期望收益方差和协方差等的估计完全相同，投资人可以自由借贷基于这样的假设，资本资产定价模型研究的重点在于探求风险资产。